Σύμφωνα με το πρακτορείο Bloomberg, η RXO συμφώνησε να εξαγοράσει την εταιρεία Coyote Logistics, που ασχολείται με τη μεσιτεία ελαφρών μεταφορών της UPS, για ποσό που υπερβαίνει το $1 δισεκατομμύριο, καθώς αναφέρει.
Αυτή η συμφωνία θα θέσει την RXO στη θέση του τρίτου μεγαλύτερου παρόχου μεταφορικών υπηρεσιών στη Βόρεια Αμερική.
Η εταιρεία με έδρα στη Σαρλότ της Βόρειας Καρολίνας ανακοίνωσε την Κυριακή ότι θα χρηματοδοτήσει τη συμφωνία με έναν συνδυασμό μετοχών και χρεών. Η χρηματοδότηση περιλαμβάνει μια επένδυση μετοχικού κεφαλαίου ύψους 300 εκατομμυρίων δολαρίων από την MFN Partners και μια επένδυση ύψους 250 εκατομμυρίων δολαρίων από την Orbis Investments, δύο από τους κύριους μετόχους της RXO.
Ο CEO της της RXO, Drew Wilkerson τονίζει σε δήλωση του ότι “η RXO θα πραγματοποιήσει σημαντικές συνέργειες από την εξαγορά, ενσωματώνοντας γρήγορα τις δραστηριότητες της Coyote στην RXO και αξιοποιώντας την τεχνολογία αιχμής μας” ενώ υπογραμμίζει επίσης πως “η προσθήκη της πελατειακής βάσης της Coyote θα διαφοροποιήσει το κάθετο μείγμα της RXO και θα αυξήσει τον αριθμό των πελατών που συναλλάσσονται κατά περισσότερο από 1 εκατομμύριο δολάρια μαζί μας κατά περίπου 80%.”
Η RXO έχει καταλήξει σε συμφωνία με την UPS για την κάλυψη των μεταφορικών της αναγκών μέσω διαμεσολάβησης μέχρι τον Γενάρη του 2030. Αυτή η συμφωνία έθετε τέλος στη συνεργασία της UPS με την Coyote που διήρκησε εννέα χρόνια. Να σημειωθεί ότι η δεύτερη εδρεύει στο Σικάγο και είχε αγοραστεί από τη Warburg Pincus, εταιρεία ιδιωτικών επιχειρηματικών συμμετοχών, για $1,8 δισεκατομμύρια το 2015.
Το 2023, η Coyote παρουσίασε περίπου 3,2 δισεκατομμύρια δολάρια σε εσοδα, με περίπου 470 εκατομμύρια δολάρια σε μεικτό περιθώριο και 86 εκατομμύρια δολάρια σε προσαρμοσμένα κέρδη προ τόκων, φόρων και αποσβέσεων. Η RXO προβλέπει ότι οι ετήσιες συνέργειες κόστους από τη συμφωνία θα είναι τουλάχιστον $25 εκατομμύρια, επιβεβαιώνοντας με αυτό τον τρόπο την πρόβλεψή της για προσαρμοσμένο EBITDA για το δεύτερο τρίμηνο μεταξύ $24 και $30 εκατομμυρίων.
Η Goldman Sachs δρα ως οικονομικός σύμβουλος για την RXO, ενώ οι νομικοί σύμβουλοι είναι οι Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison.